互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新興起，在監(jiān)管暫時(shí)缺位的背景下，“非法集資”的法律邊界正在得到進(jìn)一步明晰。

4月21日，處置非法集資部際聯(lián)席會(huì)議辦公室在銀監(jiān)會(huì)發(fā)布了當(dāng)前非法集資的相關(guān)工作情況，并同時(shí)發(fā)布《關(guān)于辦理非法集資刑事案件適用法律若干問題的意見》（下稱《意見》）。《意見》對(duì)非法集資的行政認(rèn)定、“向社會(huì)公開宣傳”的認(rèn)定、“社會(huì)公眾”的認(rèn)定等八個(gè)方面的問題作出明確。

在新的發(fā)展背景下，非法集資的形式不斷變化。其中，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)是其新發(fā)展渠道之一。昨日會(huì)議上，處置非法集資部際聯(lián)席會(huì)議辦公室主任劉張君表示，銀監(jiān)會(huì)已經(jīng)啟動(dòng)P2P行業(yè)細(xì)則的研究，會(huì)抓緊時(shí)間制定。

三種P2P涉“非法集資”

今年以來，P2P行業(yè)倒閉、跑路等現(xiàn)象集中發(fā)生，行業(yè)面臨“洗牌”。其中亦有不少P2P平臺(tái)涉及“非法集資”。

劉張君在會(huì)議間隙對(duì)媒體表示，截至目前，P2P行業(yè)發(fā)現(xiàn)非法集資的已經(jīng)有幾十家，最大的單筆金額在5五六個(gè)億，對(duì)于單筆最大的案件，公安部門正在調(diào)查。

根據(jù)相關(guān)法律，“非法集資”指違反國際金融監(jiān)管法律規(guī)定，向社會(huì)公眾（包括單位和個(gè)人）吸收資金的行為，并同時(shí)具備非法性、公開性、利誘性、社會(huì)性四個(gè)特征。

公安部經(jīng)濟(jì)犯罪偵查局副局長(zhǎng)韓浩對(duì)媒體稱，目前非法集資手法翻新，主要呈現(xiàn)六個(gè)典型的手法：

一是假冒民營銀行的手法；二是以非融資性擔(dān)保企業(yè)開展擔(dān)保為名義，發(fā)行虛假擔(dān)保理財(cái)產(chǎn)品或虛構(gòu)借款方；三是境外投資高新科技開發(fā)，假冒或者虛構(gòu)網(wǎng)站發(fā)布基金，許諾高回報(bào)；四是打著養(yǎng)老的旗號(hào)，通過舉辦所謂的免費(fèi)體檢等方式誘導(dǎo)；五是高額回報(bào)收藏品；六是嫁接P2P的名義集資，以金融創(chuàng)新概念，發(fā)布虛假招標(biāo)信息等。

對(duì)于其中P2P網(wǎng)絡(luò)借貸涉嫌非法集資的，劉張君表示主要有三種情況：一是搞資金池。一些P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)通過將借款需求設(shè)計(jì)成理財(cái)產(chǎn)品出售給放貸人，或者先歸集資金、再尋找借款對(duì)象等方式，使放貸人資金進(jìn)入平臺(tái)賬戶，產(chǎn)生資金池。

二是一些P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)經(jīng)營者沒有盡到借款人身份真實(shí)性的核查義務(wù)，未能及時(shí)發(fā)現(xiàn)甚至默許借款人在平臺(tái)上以多個(gè)虛假借款人的名義發(fā)布大量虛假借款信息，向不特定多數(shù)人募集資金，用于投資房地產(chǎn)、股票、債券、期貨等，有的直接將非法募集的資金高利貸出賺取利差。

三是個(gè)別P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)經(jīng)營者，發(fā)布虛假的高利借款標(biāo)的募集資金，采取借新還舊的龐氏騙局模式，短期內(nèi)募集大量資金，有的用于自身生產(chǎn)經(jīng)營，有的甚至卷款潛逃。

“當(dāng)前，非法集資形勢(shì)依然嚴(yán)峻。”劉張君表示，首先是發(fā)案數(shù)量、涉案金額、參與集資人數(shù)繼續(xù)處于高位，達(dá)歷年來第二峰值；其次是發(fā)案地區(qū)廣泛，截至目前，非法集資案件涉及31個(gè)省（區(qū)、市）、87%的市（地、州、盟）和港澳臺(tái)地區(qū)；第三是不斷向新的行業(yè)、領(lǐng)域蔓延。

監(jiān)管起步

“P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)是作為一種新興的金融業(yè)態(tài)，在鼓勵(lì)其創(chuàng)新發(fā)展的同時(shí)，應(yīng)該合理設(shè)定業(yè)務(wù)邊界。”劉張君稱，四個(gè)方面要明確：明確平臺(tái)的中介性質(zhì)、明確平臺(tái)本身不提供擔(dān)保、不得將歸集資金搞資金池、不得非法吸收公眾資金。

目前，P2P行業(yè)的監(jiān)管已經(jīng)明確歸口銀監(jiān)會(huì)。在會(huì)議上，劉張君表示，決定由銀監(jiān)會(huì)牽頭承擔(dān)對(duì)P2P監(jiān)管研究，相關(guān)工作已經(jīng)開始啟動(dòng)。

對(duì)于非法集資，銀監(jiān)會(huì)則表示加大監(jiān)測(cè)預(yù)警力度，通過投訴舉報(bào)、風(fēng)險(xiǎn)排查、網(wǎng)絡(luò)監(jiān)測(cè)等各種手段，加強(qiáng)對(duì)線上、線下涉嫌非法集資信息的收集、甄別和處理。

同時(shí)，部際聯(lián)席會(huì)議也在推動(dòng)成員單位和地方政府建立健全本行業(yè)、本地區(qū)的非法集資監(jiān)測(cè)預(yù)警和風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制，目前有的省份正在研究開發(fā)非法集資監(jiān)測(cè)預(yù)警及金融欺詐風(fēng)險(xiǎn)管理平臺(tái)，通過對(duì)互聯(lián)網(wǎng)各種數(shù)據(jù)進(jìn)行收集、分析和處理。

對(duì)于一直以來爭(zhēng)議頗多的眾籌融資，劉張君也表示，行業(yè)剛起步，主要依靠自律進(jìn)行約束。然而眾籌具有向大眾集資的行為特點(diǎn)，應(yīng)當(dāng)受到現(xiàn)行有關(guān)法律規(guī)定的約束。

如債權(quán)類眾籌，劉張君表示，要充分把自己定位為中介平臺(tái)，不能直接經(jīng)手資金，不能提供擔(dān)保，不得建立資金池，不能進(jìn)行非法集資。另外，對(duì)股權(quán)類眾籌、回報(bào)類的眾籌等業(yè)務(wù)也都有相應(yīng)的業(yè)務(wù)規(guī)定，只要開展業(yè)務(wù)，就應(yīng)該嚴(yán)格堅(jiān)守法律紅線，合規(guī)合法地開展經(jīng)營活動(dòng)。